Czwartkowa wyprzedaż na GPW i presja na sektor bankowy

Podczas czwartkowej sesji na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie indeks WIG20 spadł o 0,63 proc., a szeroki indeks WIG obniżył się o 0,59 proc. Słabsze wyniki odnotował także indeks średnich spółek mWIG40, który zniżkował o 0,83 proc., oraz indeks małych spółek sWIG80, tracąc 0,32 proc. Obroty na szerokim rynku przekroczyły 2 mld zł, osiągając 2,6 mld zł, z czego 2,22 mld zł dotyczyło spółek z WIG20.

Negatywne nastroje na warszawskim parkiecie wpisywały się w ogólnoświatowy sentyment. Na giełdach zachodnioeuropejskich niemiecki indeks DAX stracił 0,75 proc., francuski CAC 40 spadł o 0,2 proc., a giełdy w Madrycie i Mediolanie również odnotowały spadki. Brytyjski FTSE 100 utrzymał się na poziomie odniesienia, natomiast giełda w Amsterdamie zyskała dzięki wzrostom akcji ASML. W Stanach Zjednoczonych indeks S&P 500 obniżył się o 0,2 proc., a Nasdaq Composite o 0,3 proc.

Na rynkach akcji presję wywierał wzrost cen ropy naftowej. Ropa Brent podrożała do około 104 USD za baryłkę. Czynnikiem eskalującym napięcie na rynku surowcowym były doniesienia o zmniejszeniu transportu przez cieśninę Ormuz oraz ataki na tankowce. Dodatkowo, zmiana tonu politycznego prezydenta USA Donalda Trumpa wobec Iranu wpłynęła na wzrost niepokoju o podaż surowca. Trump podczas wiecu wyborczego w San Antonio stwierdził, że nie zamierza zawierać umowy z Iranem. Według doniesień "The Atlantic" rozważa on ponowne uderzenie na Iran przed listopadowymi wyborami. W przyszłym tygodniu rozpocznie się sezon wyników spółek amerykańskich za trzeci kwartał, który może wpłynąć na dalsze notowania.

Presja na sektor bankowy na GPW

Największym obciążeniem dla rynku okazał się sektor bankowy. Indeks WIG Banki spadł o 3,05 proc., pogłębiając przecenę z poprzedniego dnia, kiedy obniżył się o 2,4 proc. Wśród banków notowanych w WIG20 największe spadki odnotowały akcje mBanku (-4,33 proc.) oraz PKO BP (-3,33 proc.). Akcje Alior Banku straciły 3,03 proc., Pekao 2,82 proc., a Erste 2,5 proc.

Na notowania banków mogła wpłynąć konferencja prezesa Narodowego Banku Polskiego, który zasugerował brak oczekiwań na podwyżkę stóp procentowych podczas najbliższego listopadowego posiedzenia Rady Polityki Pieniężnej. Dodatkowo, na sektor bankowy wywierana jest polityczna presja związana z opodatkowaniem banków.

Wzrosty w sektorze paliwowym, handlowym i energetycznym

Przeciwwagą dla spadków na rynku okazały się akcje spółek takich jak Orlen i Dino Polska. Orlen odnotował wzrost o 3,49 proc., co było już czwartą z rzędu zwyżką. W trakcie trzech poprzednich sesji kurs spółki wzrósł o ponad 4 proc., odrabiając wcześniejsze straty z fali spadkowej od połowy września, kiedy kurs obniżył się łącznie o 7,6 proc. Kurs Orlenu był najwyższy od 16 września.

Akcje Dino Polska wzrosły o 6,35 proc., a skala zwyżki sukcesywnie powiększała się w trakcie sesji. Od 30 września do 7 października kurs spółki spadał, tracąc łącznie 5,7 proc. Dino Polska może stanowić ekspozycję na branżę dóbr szybko zbywalnych po wyjściu z giełdy Grupy Żabka.

Spółki energetyczne również odnotowały wzrosty. Po porannych spadkach o około 1,5 proc. zdołały wyjść na plus. PGE wzrosło o 2,18 proc., a Tauron o 1,07 proc. Tauron poinformował o inwestycji 290 mln zł w modernizację bloku o mocy 910 MW w Jaworznie. Indeks sektorowy WIG Energia wzrósł o 1,31 proc., ustanawiając nowy historyczny rekord na poziomie około 5 240 punktów, poprawiając poprzedni szczyt z 6 października.

W indeksie mWIG40 o ponad 2 proc. wzrosły akcje XTB (+1,48 proc.), nadrabiając straty z poprzednich dwóch tygodni, kiedy kurs spadł o 12,4 proc. Największe wzrosty wśród średnich spółek odnotowały Inter Cars (+3,18 proc.) oraz JSW (+2,56 proc.). Najsilniejszy spadek w tym indeksie zanotował Creotech Instruments (-4,82 proc.), a także AutoPartner (-4,4 proc.) i Asbis (-4,05 proc.). Polimex Mostostal stracił 2,72 proc. w związku z decyzją konsorcjum spółki z HOCHTIEF o odstąpieniu od udziału w postępowaniu dotyczącym budowy terminala pasażerskiego Centralnego Portu Komunikacyjnego.

W indeksie sWIG80 największy wzrost odnotowała Bogdanka (+6,34 proc.), co wiązało się z utrzymującymi się wysokimi cenami węgla na światowych rynkach, determinowanymi popytem na alternatywne wobec ropy i gazu źródła energii. Medinice wzrosło o 5,25 proc. po informacji o zawarciu umów z Veranex France SAS na badania przedkliniczne GLP i histopatologiczne wyrobu AtriClamp.

Na szerokim rynku wyróżnił się Spyrosoft, którego akcje wzrosły o 6,23 proc. po zwołaniu nadzwyczajnego walnego zgromadzenia na 9 listopada 2026 roku w sprawie upoważnienia zarządu do skupu akcji własnych. Główni akcjonariusze zadeklarowali, że nie będą sprzedawać akcji. Zwyżkę zaliczył także Skarbiec Holding (+3,76 proc.), co było reakcją na raport BM Pekao z 8 października, w którym podwyższono cenę docelową do 47 zł przy rekomendacji "kupuj".

W czwartek na GPW dominowały spadki, szczególnie w sektorze bankowym, podczas gdy spółki paliwowe, handlowe i energetyczne odnotowały wzrosty. Wzrost cen ropy naftowej oraz rosnące rentowności długu w Europie i USA wpływały na nastroje inwestorów. Sezon wyników amerykańskich spółek za trzeci kwartał rozpocznie się w przyszłym tygodniu, co może mieć wpływ na dalsze notowania na rynkach akcji.